CFD Hebel
Konrad Speckmaier
Aktualisiert: 19.06.2026
Der Hebel im CFD-Handel ist ein Multiplikator Deiner Position. Hast Du eine Position über 2.000 € eröffnet, musst Du bei einem Hebel von 1:20 nur 100 € einsetzen. Das wäre etwas Typisches für die Indizes und den DAX.
Das, was Du dem Broker hinterlegen musst, ist die Margin. Dadurch kann sich Dein Gewinn aber gleichzeitig auch Dein Verlust erhöhen.
Was ist ein Hebel im CFD Trading ?
Hast Du im CFD-Handel einen Hebel von 1:20, dann hast Du bei einem Einsatz von 100 € eine Position, die in Wirklichkeit 2.000 € groß ist. Die Differenz wird Dir hier vom Broker vereinfacht gesagt als Kredit zur Verfügung gestellt. Das Geld, das Du einsetzt, ist dabei die Margin für den Broker. Der Hebel kann variieren, er kann auch bei 1:5 oder 1:30 liegen.
Um ein einfaches Beispiel zu machen: Steigt das Asset um 1 %, dann steigt der Wert Deiner Position um 20 %. Bei einem kleineren Hebel, zum Beispiel von 1:10, wären es dann 10 %. Doch auch hier gilt das Ganze für die Verlustseite. So kann bei einer Veränderung von -1 % des Assets Deine Position einen Verlust von 20 % aufweisen.
Wichtig:
Hier kommt das Risikomanagement zum Einsatz. Du solltest immer einen Stop-Loss nutzen und pro Trade nicht mehr als 0,5 bis 1 % Deines Kontos riskieren.
CFD Hebel Rechner
Einfache Berechnung für den Gewinn oder Verlust:
Beispiel CFD-Hebel-Rechner:
Beachte
Bei einer Short-Position wäre das dann ein Verlust von 20 €.
Long und Short Traden mit CFD
Beim CFD-Trading kannst Du nicht nur auf steigende Kurse, sondern auch auf fallende Kurse setzen. Du kaufst also nicht das Asset selbst, sondern spekulierst darauf, ob der Preis als Nächstes steigt oder fällt, also auf die Preisentwicklung. Entscheidend ist hier, dass kein direktes Investment in den jeweiligen Basiswert, sondern nur die Teilnahme an der Wertentwicklung des jeweiligen Basiswerts erfolgt.
Unbedingt beachten:
Durch den Hebel sind das Risikomanagement und der Stop-Loss besonders wichtig. Deshalb sollten beide Punkte vor jedem Trade genau geplant werden. Du kannst ohne das auch mehr als 100 % Deines Einsatzes verlieren (mögliche Nachschusspflicht bei nicht regulierten Brokern).
CFD Hebel-Beschränkung (ESMA-Richtlinien)
Die Europäische Wertpapier- und Marktaufsichtsbehörde (ESMA) hat einige Richtlinien zur Hebelwirkung im Forex- und CFD-Handel festgelegt. Dadurch soll der Schutz von Privatanlegern erhöht werden.
Broker für den CFD Handel
In Deutschland haben die CFD Broker starke Regulierungen. Ich kann Dir hier einmal XTB oder auch VS-Markets empfehlen. Beide Broker bieten aus meiner Sicht eine hohe Sicherheit und gute Spreads. Außerdem ist auch der Support bei beiden Brokern sehr gut.
Risiken und Risikoreduktion
Die größten Risiken des Hebels im CFD Trading entstehen vor allem durch zu großes Risiko, keinen Stop-Loss und schlecht regulierte Broker. Diese Fehler können dafür sorgen, dass Du Dein gesamtes Handelskapital verlierst. Darüber hinaus kann bei nicht regulierten Brokern auch eine Nachschusspflicht entstehen. Daher nutze immer kleine Positionen, nimm immer einen Stop-Loss und nutze regulierte Broker!
Vorteile:
Große Auswahl an Assets
Hohe Gewinne durch den Hebel möglich
Long- und Short-Positionen möglich
Verfügbarkeit rund um die Uhr der Märkte
Keine Nachschusspflicht (bei regulierten Brokern)
Nachteile:
Höhere Verluste durch Hebel möglich
Keine Stimmrechte bei Aktien
Hohes Risiko und nicht für Einsteiger ohne Erfahrung geeignet
FAQ - CFD Hebel
Was ist ein CFD Hebel?
Der CFD-Hebel sorgt dafür, dass Du mit weniger eigenem Kapital eine größere Position am Markt bewegen kannst. Ein Hebel von 1:10 bedeutet zum Beispiel, dass Du mit 1.000 € eine Position von 10.000 € handeln kannst.
Was ist die Margin beim CFD
Die Margin ist die Sicherheitsleistung, die Du beim Broker hinterlegen musst, um eine CFD-Position zu eröffnen. Sie ist also nicht der komplette Positionswert, sondern nur ein Teil davon. Je höher der Hebel, desto weniger Margin wird benötigt.
Habe ich bei CFDs immer einen Hebel?
CFDs werden in der Regel mit Hebel gehandelt. Wie hoch der Hebel ist, hängt vom Markt, Broker und Deinem Kontotyp ab. Du kannst Dein Risiko aber reduzieren, indem Du kleinere Positionsgrößen wählst und nicht den maximal möglichen Hebel nutzt.
Wie berechne ich den Verlust mit CFD Hebel?
Vereinfacht gilt: Positioinswert x Kursverlust in Prozent = Verlust. Beispiel: Du handelst mit 1.000 € Margin und einem Hebel von 1:10 eine Position von 10.000 €. Fällt der Markt um 1 %, entspricht das einem Verlust von 100 €.
Wie berechne ich den CFD Hebel?
Den CFD-Hebel berechnest Du mit dieser Formel: Positionswert / eingesetzte Margin = Hebel. Beispiel: Wenn Du eine Position von 10.000 € handelst und dafür 500 € Margin hinterlegst, beträgt der Hebel 1:20.